股票爆倉和平倉的區(qū)別
1、定義
爆倉:是指由于行情變化過快,投資者未能及時(shí)追加賬戶保證金,導(dǎo)致虧損大于賬戶中的保證金,即賬戶權(quán)益為負(fù)值的情形。在市場(chǎng)行情發(fā)生較大變化時(shí),如果投資者保證金賬戶中資金的絕大部分都被交易保證金占用,而且交易方向又與市場(chǎng)走勢(shì)相反時(shí),由于保證金交易的杠桿效應(yīng),就很容易出現(xiàn)爆倉。
平倉:是源于商品期貨交易的一個(gè)術(shù)語,指的是期貨買賣的一方為對(duì)銷以前買進(jìn)或賣出的期貨合約而進(jìn)行的成交行為。在股票交易中,平倉可以理解為多頭將所買進(jìn)的股票賣出,或空頭買回所賣出股票的行為。
2、發(fā)生情況
爆倉:通常發(fā)生在市場(chǎng)行情發(fā)生劇烈變化,投資者未能及時(shí)追加保證金的情況下。當(dāng)投資者的虧損超過賬戶中的保證金時(shí),就會(huì)發(fā)生爆倉現(xiàn)象,此時(shí)投資者的倉位將被強(qiáng)行平倉或資產(chǎn)被清算,損失所有本金。
平倉:可以發(fā)生在投資者主動(dòng)決定賣出股票時(shí),也可以發(fā)生在達(dá)到止損點(diǎn)或其他交易條件時(shí)。平倉的目的是為了結(jié)束交易,鎖定利潤(rùn)或限制虧損。
3、后果
爆倉:通常會(huì)導(dǎo)致投資者損失慘重,因?yàn)楸瑐}發(fā)生時(shí),投資者的倉位被強(qiáng)行平倉或資產(chǎn)被清算,損失所有本金。此外,如果爆倉導(dǎo)致了虧空且由投資者的原因引起,投資者還需要將虧空補(bǔ)足,否則會(huì)面臨法律追索。
平倉:對(duì)于投資者來說,平倉是一種正常的交易行為,用于結(jié)束交易并鎖定利潤(rùn)或限制虧損。在平倉過程中,投資者可以根據(jù)市場(chǎng)情況和自己的交易策略來決定賣出股票的數(shù)量和價(jià)格。
爆倉和強(qiáng)平的區(qū)別
1、觸發(fā)條件
爆倉:通常發(fā)生在市場(chǎng)行情發(fā)生劇烈變化,投資者未能及時(shí)追加保證金,導(dǎo)致虧損大于賬戶中的保證金,即賬戶權(quán)益為負(fù)值的情形。簡(jiǎn)而言之,爆倉是因?yàn)橘~戶資金不足以彌補(bǔ)虧損而導(dǎo)致的。
強(qiáng)平:是指投資者在購(gòu)買某標(biāo)的物后,其走勢(shì)出現(xiàn)相反的走勢(shì),當(dāng)保證金觸發(fā)平臺(tái)設(shè)定的比例時(shí),平臺(tái)為了減少損失,強(qiáng)制賣出投資者持倉的行為。強(qiáng)平通常是由于投資者保證金比例降至設(shè)定觸發(fā)點(diǎn)以下而觸發(fā)的。
2、執(zhí)行機(jī)制
爆倉:爆倉發(fā)生時(shí),通常是系統(tǒng)強(qiáng)制執(zhí)行的,投資者無法控制這一過程。一旦賬戶資金不足以彌補(bǔ)虧損,系統(tǒng)就會(huì)自動(dòng)平倉或清算資產(chǎn)。
強(qiáng)平:強(qiáng)平是由交易所系統(tǒng)根據(jù)設(shè)定的規(guī)則主動(dòng)執(zhí)行的。當(dāng)投資者的保證金水平降至一定觸發(fā)點(diǎn)以下時(shí),系統(tǒng)會(huì)自動(dòng)平倉其頭寸。
3、目的
爆倉:爆倉的目的是為了確保交易者的賬戶不會(huì)陷入負(fù)債狀態(tài),以免造成進(jìn)一步的損失。然而,爆倉通常意味著投資者已經(jīng)遭受了重大損失。
強(qiáng)平:強(qiáng)平的目的是防止賬戶虧損過大,保護(hù)市場(chǎng)和其他交易者的利益。通過強(qiáng)制平倉,可以減少因單一投資者過度虧損而對(duì)市場(chǎng)造成的不利影響。
強(qiáng)制平倉是不是全虧了
強(qiáng)制平倉并不意味著全虧了。在強(qiáng)制平倉后,投資者的損失取決于多種因素,包括強(qiáng)制平倉時(shí)的市場(chǎng)情況、投資者的持倉情況以及是否還有剩余的保證金等。具體來說,強(qiáng)制平倉后可能出現(xiàn)的三種情況是:
1、強(qiáng)制平倉賣出的股票總額等于負(fù)債,這時(shí)損失的是本金。
2、強(qiáng)制平倉賣出的股票總額大于負(fù)債,這時(shí)本金還沒有完全虧空。
3、強(qiáng)制平倉賣出的股票總額小于負(fù)債,這時(shí)不但損失了原來的本金,還會(huì)有負(fù)債。
在期貨交易中,強(qiáng)制平倉通常發(fā)生在保證金賬戶中的客戶權(quán)益為負(fù)值時(shí),即虧損大于賬戶中的保證金。在這種情況下,公司強(qiáng)平后剩余的資金是總資金減去虧損,一般還剩一部分。因此,強(qiáng)制平倉并不意味著投資者會(huì)全虧,而是根據(jù)具體情況,投資者可能會(huì)損失一部分或全部本金,甚至可能還有負(fù)債。